信用讓經濟增速

1533年，有240個倫敦商人每人出25英鎊買了三艘船，雇用了一批海員，組成一支艦隊去尋找黃金，艦隊的旗艦叫“莫斯科威號”。但是這些商人並不熟悉那些海員，他們有些擔心，這些水手會不會在哪裏賣掉了船，再也不回來，或者獨吞了財物。最後他們向海員表示：我們唯一能給予你們的，就是信任你們，並把我們的財產和夢想都托付給你們。於是那些水手便帶著商人們的財產上路了。

很不幸，到了挪威的外海，艦隊遇上了大風浪，打沉了兩艘船，隻剩下了旗艦莫斯科威號繼續往北航行。進入北極圈，他們發現沒法走了，200名船員下船劃著雪橇走了兩千千米，終於遇到了一群人，就拿船上的東西與當地的人換了很多的貂皮。這些貨被帶回倫敦，賣了一大筆錢，他們把錢還給了那240個倫敦商人。那個換貂皮的地方，後來用旗艦的名字命名為“莫斯科”。可以說，水手們用自己的行為獲得了商人的信任。

在不久後的1596年，一個荷蘭船長帶著17名水手，被冰封的海麵困在了北極圈的一個地方。8個月漫長的冬季，8個人死去了。但船員們絲毫未動別人委托給他們運輸的貨物，這些貨物中就有可以挽救他們生命的衣物和藥品，其實他們完全可以先打開托運箱，把能吃的東西吃了，等到了目的地，可以加倍償還托運者。任何人都會同意這種人道的做法，但是荷蘭人沒有這樣做，他們把商業信用看得比自己的生命更重要。

從經濟的角度理解“信用”，它實際上是指“借”和“貸”的關係。信用實際上是指“在一段限定的時間內獲得一筆錢的預期”。你借得一筆錢或者一批可以賒銷的貨物，實際上就相當於你得到了對方的一個“有期限的信用額度”，你之所以能夠得到對方的這個“有期限的信用額度”，大部分原因是因為對方對你的信任，有時也可能是因為戰略考慮和其他的因素不得已而為之。從經濟的角度理解信用有著豐富的層次，至少可以從國家、銀行、企業、個人幾個層次來理解。

國家信用至少包含著這樣的兩層意思，首先是國家和國家之間的借貸關係，即所謂的主權債務，如著名的布雷迪債券、美國20世紀80年代對拉美國家的貸款、我國對亞洲和非洲一些國家和地區的低息貸款、世界銀行貸款等。其次表現在國家政府與本國的企業與居民之間的借貸關係，政府發行國債，由企業和居民購買，這實際是政府先向企業和居民借到一筆錢，然後進行投資，並在到期時償以本息。

銀行與企業、個人之間的信用是相互的。銀行要從企業與個人取得信用，也就是要向企業與個人借到錢，這是它們的生存之根基。同時，企業與個人也需要向銀行取得信用，企業可用它解燃眉之急，個人可用它應付不時之需。

企業與企業、個人之間的信用主要體現在兩個方麵。首先是商業信用，主要是指企業與企業之間的非現金交易，也就是人們常說的賒銷。不要簡單地將賒銷對象隻看成是一些有形的商品，如汽車零配件供應商提供的一批零件；它實際上也可以是一個工程，比如建築公司完成了一幢大廈的建築，工程款尚未完全收回，這時該建築公司賒出去的不僅是在這幢大廈建築中預墊的資金、材料，同時還有在建築過程中的勞動。其次是企業與個人之間的信用，這種形式的信用在我們的日常生活中是很常見的，比如我們的手機消費通常都是一種信用消費，我們總是在下個月繳納上個月的費用，在一些合約中，通信公司甚至可以允許我們拖欠兩個月的話費。

私有製出現以後，社會分工不斷發展，大量剩餘產品不斷出現。私有製和社會分工使得勞動者各自占有不同勞動產品，剩餘產品的出現則使交換行為成為可能。隨著商品生產和交換的發展，商品流通出現了矛盾——“一手交錢、一手交貨”的方式由於受到客觀條件的限製經常發生困難。例如，一些商品生產者出售商品時，購買者可能因自己的商品尚未賣出而無錢購買。於是，賒銷即延期支付的方式應運而生。賒銷意味著賣方對買方未來付款承諾的信任，意味著商品的讓渡和價值實現發生時間上的分離。這樣，買賣雙方除了商品交換關係之外，又形成了債權債務關係，即信用關係。當賒銷到期、支付貨款時，貨幣不再發揮其流通手段的職能而隻充當支付手段。這種支付是價值的單方麵轉移。

正是由於貨幣作為支付手段的職能，使得商品能夠在早已讓渡之後獨立地完成價值的實現，從而確保了信用的兌現。整個過程實質上就是一種區別於實物交易和現金交易的交易形式，即信用交易。後來，信用交易超出了商品買賣的範圍。作為支付手段的貨幣本身也加入了交易過程，出現了借貸活動。從此，貨幣的運動和信用關係聯結在一起，形成了新的範疇——金融。

現代金融業正是信用關係發展的產物。在市場經濟發展初期，市場行為的主體大多以延期付款的形式相互提供信用，即商業信用；在市場經濟較發達時期，隨著現代銀行的出現和發展，銀行信用逐步取代了商業信用，成為現代經濟活動中最重要的信用形式。總之，信用交易和信用製度是隨著商品貨幣經濟的不斷發展而建立起來的；進而，信用交易的產生和信用製度的建立促進了商品交換和金融工具的發展；最終，現代市場經濟發展成為建立在錯綜複雜的信用關係之上的信用經濟。

現代經濟中信用貨幣是最基本的貨幣形式。各種經濟活動形成各種各樣的貨幣收支，而這些貨幣收支最終都是銀行的資產和負債，都體現了銀行與其他經濟部門之間的信用關係。所以信用就成為一個無所不在的最普遍的經濟關係。